LED照明即是發(fā)光二極管照明，是一種半導(dǎo)體固體發(fā)光器件卫病。利用固體半導(dǎo)體芯片作為發(fā)光材料油啤，在半導(dǎo)體中通過(guò)載流子發(fā)生復(fù)合放出過(guò)剩的能量而引起光子發(fā)射，直接發(fā)出紅膏娃、黃党纱、藍(lán)、綠色的光蚜再，在此基礎(chǔ)上垄坡，利用三基色原理，添加熒光粉采璧，可以發(fā)出任意顏色的光琼葫。
在過(guò)去五年，全球LED照明市場(chǎng)從2012年的約229億美元增長(zhǎng)到2017年的約551億美元馋顶，年復(fù)合增長(zhǎng)率約為19.2%蚯巍。家居及戶外的使用為主要的增長(zhǎng)因素÷楸颍可調(diào)光LED照明不僅有助改善室內(nèi)環(huán)境氣氛浅涛，同時(shí)亦在較大程度上有助節(jié)約能源。由于環(huán)保意識(shí)日益提高及出現(xiàn)控制能源消耗的需求窍各，可調(diào)光LED照明市場(chǎng)仍維持迅速增長(zhǎng)恤锣，且預(yù)期在未來(lái)數(shù)年亦將有所增長(zhǎng)。
LED照明產(chǎn)業(yè)鏈上游是襯底制作和外延片生產(chǎn)全封，中游產(chǎn)業(yè)為L(zhǎng)ED芯片的制作马昙，下游為L(zhǎng)ED封裝以及顯示屏、背光應(yīng)用刹悴、汽車照明行楞、通用照明等應(yīng)用領(lǐng)域攒暇。其中，上游外延片和中游芯片的生產(chǎn)是LED的關(guān)鍵技術(shù)子房，技術(shù)含量較高形用，資本投入較大，同時(shí)也是國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)最激烈证杭、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)最大領(lǐng)域田度。
▲資料來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
產(chǎn)業(yè)鏈上游分析
一般來(lái)說(shuō)，單晶和外延屬于LED產(chǎn)業(yè)鏈的上游解愤，上游屬于資本每币、技術(shù)密集型的領(lǐng)域。上游環(huán)節(jié)技術(shù)含量高琢歇、資本投入大、質(zhì)量影響大拿详、利潤(rùn)空間高拭牌，LED發(fā)光顏色和發(fā)光效率與制作LED的材料和制程有關(guān)，且上游占LED制造成本70左右户克，對(duì)LED產(chǎn)業(yè)極為重要方占。其中藍(lán)寶石作為一種重要的光學(xué)材料，已被廣泛地應(yīng)用于科學(xué)技術(shù)输僻、國(guó)防與民用工業(yè)等眾多領(lǐng)域升院。藍(lán)寶石襯底晶片已被廣泛應(yīng)用于LED照明行業(yè)。
而LED外延片襯底材料是半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)技術(shù)發(fā)展的基石春庇。不同的襯底材料匠借，需要不同的LED外延片生長(zhǎng)技術(shù)、芯片加工技術(shù)和器件封裝技術(shù)猜逮，襯底材料決定了半導(dǎo)體照明技術(shù)的發(fā)展路線胆快。LED外延片生長(zhǎng)的基本原理是：在一塊加熱至適當(dāng)溫度的襯底基片主要有藍(lán)寶石和、SiC照菱、Si上烁焙，氣態(tài)物質(zhì)InGaAlP有控制的輸送到襯底表面，生長(zhǎng)出特定單晶薄膜耕赘。
外延片生長(zhǎng)主要依靠生長(zhǎng)工藝和設(shè)備骄蝇。制造外延片的主流方法是采用金屬有機(jī)物化學(xué)氣相沉積(MOCVD)，但即使是這種“最經(jīng)濟(jì)”的方法操骡，其設(shè)備制造難度也非常大九火。國(guó)際上只有德國(guó)、美國(guó)册招、英國(guó)吃既、日本等少數(shù)國(guó)家中數(shù)量非常有限的企業(yè)可以進(jìn)行商業(yè)化生產(chǎn)考榨。外延片材料主要是硅，硅外延片也是當(dāng)前外延片的主體鹦倚。世界多晶硅河质、硅單晶及硅片等外延片制造材料幾乎全部為信越、MEMC震叙、Wacker掀鹅、三菱等公司所控制，這四家公司的市場(chǎng)占有率近70%媒楼。近幾年出蛾，國(guó)內(nèi)外延片市場(chǎng)的基本格局是外資企業(yè)產(chǎn)品技術(shù)占據(jù)主導(dǎo)，本土廠商逐步崛起观哲。
▲資料來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
產(chǎn)業(yè)鏈中游分析
在LED照明產(chǎn)業(yè)鏈中掏躬，中游LED芯片的生產(chǎn)是LED的關(guān)鍵技術(shù)，技術(shù)含量高担戏，設(shè)備投資強(qiáng)度大续疲，同時(shí)利潤(rùn)率也相對(duì)較高，是典型的資本堵生、技術(shù)密集型行業(yè)嘁梦。目前全球LED芯片以日本、歐美廠商為代表的第一陣營(yíng)钾士；以韓國(guó)和中國(guó)臺(tái)灣廠商為代表的第二陣營(yíng)滩蔼；以中國(guó)大陸廠商為代表的第三陣營(yíng)。
國(guó)內(nèi)LED芯片產(chǎn)業(yè)主要以廣東应揉、福建為主粥搓。其中，廣東芯片廠主要分布在深圳诺舔、東莞回溺、廣州以及江門(mén)等四個(gè)城市。福建是中國(guó)LED芯片生產(chǎn)重地混萝，主要芯片城市為廈門(mén)遗遵、泉州以及福州。
▲資料來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
數(shù)據(jù)顯示逸嘀，2013-2017年中國(guó)LED芯片市場(chǎng)規(guī)某狄快速發(fā)展，從82.5億元增長(zhǎng)至188.0億元崭倘，五年間市場(chǎng)規(guī)模增長(zhǎng)105.5億元翼岁，年均復(fù)合增長(zhǎng)率為22.9%；隨著LED照明產(chǎn)品的普及司光，對(duì)LED芯片市場(chǎng)需求攀升琅坡，2018年中國(guó)LED芯片市場(chǎng)規(guī)模超過(guò)200億元悉患。
據(jù)數(shù)據(jù)顯示，三安光電在中國(guó)市場(chǎng)占有率居第一榆俺，超30%售躁。華燦光電位居第二，近20%扯殴。
▲數(shù)據(jù)來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
產(chǎn)業(yè)鏈下游應(yīng)用分析
LED下游應(yīng)用主要包含缰鹏；通用照明、背光鬓惶、景觀照明榄路、顯示屏、汽車照明庞炕、信號(hào)及指示等領(lǐng)域心篡，其中通用照明市場(chǎng)占比最高。數(shù)據(jù)顯示盒俏，在2017年中國(guó)LED應(yīng)用下游產(chǎn)值分布中蔼说，通用照明市場(chǎng)份額為47.7%，占比最高辟焚，相比較于2009年13%的份額，提升了34.7個(gè)百分點(diǎn)垫弱。2018年通用照明市場(chǎng)份額維持增長(zhǎng)趨勢(shì)究滞。
▲數(shù)據(jù)來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
隨著LED產(chǎn)品在下游各領(lǐng)域應(yīng)用滲透率的不斷提升，中國(guó)LED應(yīng)用場(chǎng)景不斷拓展装获，市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)增加瑞信。數(shù)據(jù)顯示，2012-2017年中國(guó)LED應(yīng)用行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模從1590億元增長(zhǎng)至4451億元穴豫，六年間市場(chǎng)規(guī)模增長(zhǎng)了2861億元凡简，年均復(fù)合增長(zhǎng)率為22.9%。初步統(tǒng)計(jì)2018年中國(guó)LED應(yīng)用行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模超過(guò)5000億元精肃。
▲數(shù)據(jù)來(lái)源：CSA秤涩、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
在過(guò)去五年，全球LED照明市場(chǎng)從2012年的約229億美元增長(zhǎng)到2017年的約551億美元馋顶，年復(fù)合增長(zhǎng)率約為19.2%蚯巍。家居及戶外的使用為主要的增長(zhǎng)因素÷楸颍可調(diào)光LED照明不僅有助改善室內(nèi)環(huán)境氣氛浅涛，同時(shí)亦在較大程度上有助節(jié)約能源。由于環(huán)保意識(shí)日益提高及出現(xiàn)控制能源消耗的需求窍各，可調(diào)光LED照明市場(chǎng)仍維持迅速增長(zhǎng)恤锣，且預(yù)期在未來(lái)數(shù)年亦將有所增長(zhǎng)。
LED照明產(chǎn)業(yè)鏈上游是襯底制作和外延片生產(chǎn)全封，中游產(chǎn)業(yè)為L(zhǎng)ED芯片的制作马昙，下游為L(zhǎng)ED封裝以及顯示屏、背光應(yīng)用刹悴、汽車照明行楞、通用照明等應(yīng)用領(lǐng)域攒暇。其中，上游外延片和中游芯片的生產(chǎn)是LED的關(guān)鍵技術(shù)子房，技術(shù)含量較高形用，資本投入較大，同時(shí)也是國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)最激烈证杭、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)最大領(lǐng)域田度。
▲資料來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
產(chǎn)業(yè)鏈上游分析
一般來(lái)說(shuō)，單晶和外延屬于LED產(chǎn)業(yè)鏈的上游解愤，上游屬于資本每币、技術(shù)密集型的領(lǐng)域。上游環(huán)節(jié)技術(shù)含量高琢歇、資本投入大、質(zhì)量影響大拿详、利潤(rùn)空間高拭牌，LED發(fā)光顏色和發(fā)光效率與制作LED的材料和制程有關(guān)，且上游占LED制造成本70左右户克，對(duì)LED產(chǎn)業(yè)極為重要方占。其中藍(lán)寶石作為一種重要的光學(xué)材料，已被廣泛地應(yīng)用于科學(xué)技術(shù)输僻、國(guó)防與民用工業(yè)等眾多領(lǐng)域升院。藍(lán)寶石襯底晶片已被廣泛應(yīng)用于LED照明行業(yè)。
而LED外延片襯底材料是半導(dǎo)體照明產(chǎn)業(yè)技術(shù)發(fā)展的基石春庇。不同的襯底材料匠借，需要不同的LED外延片生長(zhǎng)技術(shù)、芯片加工技術(shù)和器件封裝技術(shù)猜逮，襯底材料決定了半導(dǎo)體照明技術(shù)的發(fā)展路線胆快。LED外延片生長(zhǎng)的基本原理是：在一塊加熱至適當(dāng)溫度的襯底基片主要有藍(lán)寶石和、SiC照菱、Si上烁焙，氣態(tài)物質(zhì)InGaAlP有控制的輸送到襯底表面，生長(zhǎng)出特定單晶薄膜耕赘。
外延片生長(zhǎng)主要依靠生長(zhǎng)工藝和設(shè)備骄蝇。制造外延片的主流方法是采用金屬有機(jī)物化學(xué)氣相沉積(MOCVD)，但即使是這種“最經(jīng)濟(jì)”的方法操骡，其設(shè)備制造難度也非常大九火。國(guó)際上只有德國(guó)、美國(guó)册招、英國(guó)吃既、日本等少數(shù)國(guó)家中數(shù)量非常有限的企業(yè)可以進(jìn)行商業(yè)化生產(chǎn)考榨。外延片材料主要是硅，硅外延片也是當(dāng)前外延片的主體鹦倚。世界多晶硅河质、硅單晶及硅片等外延片制造材料幾乎全部為信越、MEMC震叙、Wacker掀鹅、三菱等公司所控制，這四家公司的市場(chǎng)占有率近70%媒楼。近幾年出蛾，國(guó)內(nèi)外延片市場(chǎng)的基本格局是外資企業(yè)產(chǎn)品技術(shù)占據(jù)主導(dǎo)，本土廠商逐步崛起观哲。
▲資料來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
產(chǎn)業(yè)鏈中游分析
在LED照明產(chǎn)業(yè)鏈中掏躬，中游LED芯片的生產(chǎn)是LED的關(guān)鍵技術(shù)，技術(shù)含量高担戏，設(shè)備投資強(qiáng)度大续疲，同時(shí)利潤(rùn)率也相對(duì)較高，是典型的資本堵生、技術(shù)密集型行業(yè)嘁梦。目前全球LED芯片以日本、歐美廠商為代表的第一陣營(yíng)钾士；以韓國(guó)和中國(guó)臺(tái)灣廠商為代表的第二陣營(yíng)滩蔼；以中國(guó)大陸廠商為代表的第三陣營(yíng)。
國(guó)內(nèi)LED芯片產(chǎn)業(yè)主要以廣東应揉、福建為主粥搓。其中，廣東芯片廠主要分布在深圳诺舔、東莞回溺、廣州以及江門(mén)等四個(gè)城市。福建是中國(guó)LED芯片生產(chǎn)重地混萝，主要芯片城市為廈門(mén)遗遵、泉州以及福州。
▲資料來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
數(shù)據(jù)顯示逸嘀，2013-2017年中國(guó)LED芯片市場(chǎng)規(guī)某狄快速發(fā)展，從82.5億元增長(zhǎng)至188.0億元崭倘，五年間市場(chǎng)規(guī)模增長(zhǎng)105.5億元翼岁，年均復(fù)合增長(zhǎng)率為22.9%；隨著LED照明產(chǎn)品的普及司光，對(duì)LED芯片市場(chǎng)需求攀升琅坡，2018年中國(guó)LED芯片市場(chǎng)規(guī)模超過(guò)200億元悉患。
據(jù)數(shù)據(jù)顯示，三安光電在中國(guó)市場(chǎng)占有率居第一榆俺，超30%售躁。華燦光電位居第二，近20%扯殴。
▲數(shù)據(jù)來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
產(chǎn)業(yè)鏈下游應(yīng)用分析
LED下游應(yīng)用主要包含缰鹏；通用照明、背光鬓惶、景觀照明榄路、顯示屏、汽車照明庞炕、信號(hào)及指示等領(lǐng)域心篡，其中通用照明市場(chǎng)占比最高。數(shù)據(jù)顯示盒俏，在2017年中國(guó)LED應(yīng)用下游產(chǎn)值分布中蔼说，通用照明市場(chǎng)份額為47.7%，占比最高辟焚，相比較于2009年13%的份額，提升了34.7個(gè)百分點(diǎn)垫弱。2018年通用照明市場(chǎng)份額維持增長(zhǎng)趨勢(shì)究滞。
▲數(shù)據(jù)來(lái)源：中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
隨著LED產(chǎn)品在下游各領(lǐng)域應(yīng)用滲透率的不斷提升，中國(guó)LED應(yīng)用場(chǎng)景不斷拓展装获，市場(chǎng)規(guī)模持續(xù)增加瑞信。數(shù)據(jù)顯示，2012-2017年中國(guó)LED應(yīng)用行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模從1590億元增長(zhǎng)至4451億元穴豫，六年間市場(chǎng)規(guī)模增長(zhǎng)了2861億元凡简，年均復(fù)合增長(zhǎng)率為22.9%。初步統(tǒng)計(jì)2018年中國(guó)LED應(yīng)用行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模超過(guò)5000億元精肃。
▲數(shù)據(jù)來(lái)源：CSA秤涩、中商產(chǎn)業(yè)研究院整理
18221259202